1(单选题)封闭式基金一般采用()方式分红。

A转股 B现金 C配股 D股票股利

解析：正确答案”B“，

封闭式基金当年利润应先弥补上一年度亏损，然后才可进行当年分配。封闭式基金一般采用现金方式分红。

2(单选题)自2004年1月1日起，对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征()。

A印花税 B增值税 C营业税 D所得税

解析：正确答案”C“，

《关于证券投资基金税收政策的通知》规定，自2004年1月1日起，对证券投资基金包括封闭式基金和开放式基金两种基金的管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税。

3(单选题)应计收益率每下降或上升一个基点时的价格波动性是()。

A相同的 B不同的 C递减的 D递增的

解析：正确答案”A“，

基点价格值是指应计收益率每变化一个基点时引起的债券价格的绝对变动额。我们知道，对于收益率的微小变动，不论是上升还是下降，特定债券的价格将大致呈相同幅度的百分比变动。因此，应计收益率每下降或上升一个基点时的价格波动性是相同的。

4(单选题)()是按偿还期限从长到短的顺序，挑选一系列的债券，使现金流与各个时期现金流的需求相等。

A现金流匹配策略 B多重免疫策略 C多重负债组合策略 D多重资产组合策略

解析：正确答案”A“，

现金流匹配策略是按偿还期限从长到短的顺序，挑选一系列的债券，使现金流与各个时期现金流的需求相等。

5(单选题)完全预期理论认为，下降的收益率曲线意味着市场预期短期利率水平会在未来()。

A下降 B上升 C保持不变 D先上升后下降

解析：正确答案”A“，

完全预期理论认为，远期利率相当于市场参与者对未来短期利率的预期，流动性溢价为零;而长期债券的收益率可以直接和远期利率相联系。由此推论，上升的收益率曲线意味着市场预期短期利率水平会在未来上升，水平的收益率曲线则意味着预期短期利率会在未来保持不变，而下降的收益率曲线意味着市场预期短期利率水平会在未来下降。

6(单选题)下列关于开放式基金申购费用的说法正确的是()。

A投资者在办理开放式基金申购时，一般需要缴纳申购费，但申购费率不得超过申购金额的0.5% B基金销售机构通过互联网、电话、移动通信等非现场方式实现自助交易业务的，可以对自助交易前端申购费用实行一定的优惠 C对于持有期低于5年的投资人，基金管理人不得免收其后端申购费用。 D基金管理人可以对选择前端收费方式的投资人根据其持有期限适用不同的前端申购费率标准

解析：正确答案”B“，

申购费用。投资者在办理开放式基金申购时，一般需要缴纳申购费，但申购费率不得超过申购金额的5%。和认购费一样，申购费可以采用在基金份额申购时收取的前端收费方式，也可以采用在赎回时从赎回金额中扣除的后端收费方式。基金产品同时设置前端收费模式和后端收费模式的，其前端收费的最高档申购费率应低于对应的后端收费的最高档申购费率。基金管理人可以对选择前端收费方式的投资人根据其申购金额适用不同的前端申购费率标准。基金管理人可以对选择后端收费方式的投资人根据其持有期限适用不同的后端申购费率标准。对于持有期低于3年的投资人，基金管理人不得免收其后端申购费用。基金销售机构通过互联网、电话、移动通信等非现场方式实现自助交易业务的，经与基金管理人协商一致，可以对自助交易前端申购费用实行一定的优惠，货币市场基金及中国证监会规定的其他品种除外。

7(单选题)是指在债券出现暂时的市场定价偏差时，将一种债券替换成另一种完全可替代的债券，以期获取超额收益。

A市场间利差互换 B替代互换 C税差激发互换 D应急免疫

解析：正确答案”B“，

替代互换是指在债券出现暂时的市场定价偏差时，将一种债券替换成另一种完全可替代的债券，以期获取超额收益。

8(单选题)指数型消极投资策略认为在有效市场中()。

A少数积极型股票投资战略可能取得高于其风险承担水平的超额收益 B多数积极型股票投资战略都不可能取得高于其风险承担水平的超额收益 C任何积极型股票投资战略都不可能取得高于其风险承担水平的超额收益 D只要投资战略合适就能取得高于其风险承担水平的超额收益

解析：正确答案”C“，

指数型消极投资策略的核心思想是相信市场是有效的，任何积极的股票投资策略都不能取得超过市场的投资收益，因此复制一个与市场结构相同的指数组合，就可以排除非系统性风险的干扰而获得与市场相同或相近的投资回报。

9(单选题)基金持有的首次发行未上市的股票、债券和权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按()计量。

A平均价 B成本 C收盘价 D开盘价

解析：正确答案”B“，

首次发行未上市的股票、债券和权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下按成本计量。

10(单选题)()是指保持资产组合中各类资产的固定比例。

A买入并持有战略 B恒定混合策略 C动态资产配置 D投资组合保险策略

解析：正确答案”B“，

恒定混合策略是指保持投资组合中各类资产的比例固定。也就是说，在各类资产的市场表现出现变化时，资产配置应当进行相应的调整，以保持各类资产的投资比例不变。

11(单选题)当市场表现出强烈的上升或下降趋势时，恒定混合策略的表现将劣于()。

A买入并持有策略 B投资组合策略 C动态资产配置 D投资组合保险策略

解析：正确答案”A“，

当市场表现出强烈的上升或下降趋势时，恒定混合策略的表现将劣于买入并持有策略，在市场向上运动时放弃了利润，在市场向下运动时增加了损失。

12(单选题)在利率水平变化时，长期债券价格的变化幅度与短期债券的变化幅度的关系是()。

A两者相等 B前者大于后者 C前者小于后者 D没有可比性

解析：正确答案”B“，

利率风险是由于利率水平变化而引起的债券报酬的变化，它是债券投资者所面临的主要风险。由于市场利率是用以计算债券现值折现率的一个组成部分，所有证券价格趋于与利率水平变化反向运动。在利率水平变化时，长期债券价格的变化幅度大于短期债券价格的变化幅度。

13(单选题)下列()不是基金的主要利润来源。

A利息收入 B投资收益 C资本公积 D其他收入

解析：正确答案”C“，

利息收入、投资收益及其他收入是基金的主要利润来源。

14(单选题)以下属于确定资产类别收益预期的主要方法是()。

A界面法 B风险收益法 C成本收益法 D情景综合分析法

解析：正确答案”D“，

确定资产类别收益预期的主要方法包括历史数据法和情景综合分析法两类。

15(单选题)从长期来看，小型资本股票的回报率与大型资本股票的回报率相比实际上()。

A更高 B更低 C相等 D无法比较

解析：正确答案”A“，

鉴于小型股票的流动性偏低，因此从长期来看，小型资本股票的回报率实际上要比大型资本股票更高。

16(单选题)动态资产配置策略的目标在于，在不提高系统性风险或投资组合波动性的前提下提高()报酬。

A短期 B中期 C长期 D短期或中期

解析：正确答案”C“，

动态资产配置策略的目标在于，在不提高系统性风险或投资组合波动性的前提下提高长期报酬。

17(单选题)根据配置策略不同，可以将资产配置的动态调整过程分为四种类型，以下不正确的是()。

A动态资产配置策略 B投资组合保险策略 C资产混合配置策略 D恒定混合策略

解析：正确答案”C“，

资产配置在不同层面有不同含义。从配置策略上可分为买入并持有策略、恒定混合策略、投资组合保险策略和动态资产配置策略等。

18(单选题)下列关于基金巨额赎回的说法不正确的是()。

A单个开放日基金净赎回申请超过基金总份额的10%时，为巨额赎回。 B出现巨额赎回申请时，基金管理人可以决定接受全额赎回或者部分延迟赎回 C基金连续两个开放日以上发生巨额赎回，如基金管理人认为有必要，可暂停接受赎回申请 D当基金管理人认为兑付投资者的赎回申请有困难，可以对所有赎回申请延期办理

解析：正确答案”D“，

单个开放日基金净赎回申请超过基金总份额的10%时，为巨额赎回。出现巨额赎回申请时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况，决定接受全额赎回或者部分延迟赎回。基金连续两个开放日以上发生巨额赎回，如基金管理人认为有必要，可暂停接受赎回申请;当基金管理人认为兑付投资者的赎回申请有困难，或认为兑付投资者的赎回申请进行的资产变现可能使基金份额净值发生较大波动时，基金管理人可以在当日接受赎回比例小低于上一日基金总份额10%的前提下，对其余赎回申请延期办理。已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回款项，但不得超过正常支付时间20个工作日，并应当在至少一种中国证监会指定的信息披露媒体公告。

19(单选题)下列不属于基金投资风格分析的是()。

A持仓集中度分析 B持仓结构分析 C持仓股本规模分析 D持仓成长性分析

解析：正确答案”B“，

基金投资风格分析：①持仓集中度分析。通过计算前10只股票投资市场占基金资产净值的比例可以分析基金是否倾向于集中投资;②基金持仓股本规模分析。通过基金持有股票的股本规模分析，可以了解基金所投资的上市公司的规模偏好;③基金持仓成长性分析。通过分析基金所持有的股票的成长性指标，可以了解基金投资的上市公司的成长性。

20(单选题)对证券投资基金从上市公司分配取得的股息红利所得，扣缴义务人在代扣代缴个人所得税时，按()计算应纳税所得额。

A0.2 B0.3 C0.4 D0.5

解析：正确答案”D“，

对证券投资基金从上市公司分配取得的股息红利所得，扣缴义务人在代扣代缴个人所得税时按50%计算应纳税所得额。

21(单选题)根据我国《证券投资基金运作管理办法》，一只投资基金持有一家上市公司的股票不得超过该基金资产净值的()。

A0.1 B0.15 C0.2 D0.25

解析：正确答案”A“，

依据法律规定，一只投资基金或同属一家基金管理公司下的若干只基金持有一家上市公司的股票不得超过该基金资产净值的10%。

22(单选题)N日的乖离率=()。

A(当日开盘价-N日移动总价)/N日移动平均价*100% B(当日开盘价-N日移动平均价)/N日移动平均价*100% C(当日收盘价-N日移动平均价)/N日移动平均价*100% D(当日收盘价-N日移动平均价)/N日移动价*100%

解析：正确答案”C“，

移动平均法可以参考乖离率(BIAS)的计算公式来测定股价的背离程度。乖离率是描述股价与股价移动平均线距离远近程度的一个指标。BIAS的计算公式为：N日乖离率=当日收盘价-N日移动平均价/N日移动平均价*100%

23(单选题)不影响净资产收益率的指标包括()。

A总资产周转率 B资产净利率 C资产负债率 D流动比率

解析：正确答案”D“，

暂无解析

24(单选题)()也称权益报酬率。

A资产收益率 B销售利润率 C权益乘数 D净资产收益率

解析：正确答案”D“，

净资产收益率也称权益报酬率，强调每单位的所有者权益能够带来的利润。

25(单选题)下列财务比率中，最为稳健的偿债能力指标是()

A资产负债率 B流动比率 C速动比率 D现金比率

解析：正确答案”D“，

暂无解析

26(单选题)资产负债表的作用不包括()

A资产负债表列出了企业占有资源的数量和性质 B资产负债表上的资源为分析收入来源性质及其稳定性提供了基础 C资产负债表可以为收益把关 D资产负债表的可以揭示企业资金的使用情况

解析：正确答案”D“，

暂无解析

27(单选题)()反映一定时期的总体经营成果，揭示企业财务状况发生变动的直接原因。

A资产负债表 B利润表 C现金流量表 D所有者权益变动表

解析：正确答案”B“，

利润表，亦称损益表，反映一定时期的总体经营成果，揭示企业财务状况发生变动的直接原因。

28(单选题)()称为企业的“第一会计报表”。

A资产负债表 B利润表 C现金流量表 D所有者权益变动表

解析：正确答案”A“，

资产负债表称为企业的“第一会计报表”。

29(单选题)主动收益=()。

A证券组合的真实收益+基准组合的收益 B证券组合的真实收益-基准组合的收益 C证券组合的真实收益基准组合的收益 D证券组合的真实收益基准组合的收益

解析：正确答案”B“，

主动收益即相对于基准的超额收益，其计算方法如下：主动收益=证券组合的真实收益-基准组合的收益。

30(单选题)短期融资券由()承销并采用()的方式发行，通过市场招标确定发行利率。

A证券公司;有担保 B证券公司;无担保 C商业银行;有担保 D商业银行;无担保

解析：正确答案”D“，

短期融资券由商业银行承销并采用无担保的方式发行(信用发行)，通过市场招标确定发行利率。

31(单选题)流动比率小于1时，赊购原材料若干，将会()

A增大流动比率 B降低流动比率 C降低营运资金 D增大营运资金

解析：正确答案”A“，

暂无解析

32(单选题)目前，我国证券投资基金管理费计提后，按()向管理人支付。

A月 B季 C周 D日

解析：正确答案”A“，

目前，我国证券投资基金管理费、基金托管费及基金销售服务费均是按前一日基金资产净值的一定比例逐日计提，按月支付。

33(单选题)()是一种最简单的衍生品合约。

A远期合约 B互换合约 C期货合约 D期权合约

解析：正确答案”A“，

远期合约是一种最简单的衍生品合约。

34(单选题)关于营运资本的下列表述中正确的是()

A营运资本是资产总额减负债总额后的剩余部分 B营运资本指标的分析一般只进行横向比较 C营运资本越多越好 D对企业来说，过多持有营运资本可能会降低企业的盈利能力

解析：正确答案”D“，

暂无解析

35(单选题)下列各项指标中，可用于分析企业长期偿债能力的有()。

A营运效率比率 B流动比率 C资产负债率 D速动比率

解析：正确答案”C“，

暂无解析

36(单选题)目前在我国，基金买卖股票按照1%。的税率征收()。

A营业税 B企业所得税 C个人所得税 D印花税

解析：正确答案”D“，

根据财政部、国家税务总局的规定，从2008年9月19日起，基金卖出股票时按照1%。的税率征收证券(股票)交易印花税，而对买人交易不再征收印花税。

37(单选题)利润表的构成部分不包括()

A营业收入、 B利润 C与营业收入相关的生产性费用、销售费用和其他费用 D营业费用

解析：正确答案”D“，

暂无解析

38(单选题)有限合伙制最早产生于()。

A英国 B美国 C俄罗斯 D瑞典

解析：正确答案”B“，

有限合伙制最早产生于美国硅谷，目前成为私募股权投资最主要的运作方式。

39(单选题)以下关于基金估值方法的表述，错误的是()。

A银行间债券市场交易的债券，采用估值技术确定公允价值 B交易所以大宗交易方式转让的资产支持证券，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本进行后续计量 C非公开发行有明确锁定期的股票，初始取得成本低于在证券交易所上市交易的同一股票的市价，应采用上市交易的同一股票的市价进行估值 D交易所上市债券以收盘净价估值

解析：正确答案”C“，

如果估值日非公开发行有明确锁定期的股票的初始取得成本高于在证券交易所上市交易的同一股票的市价，应采用在证券交易所上市交易的同一股票的市价作为估值日该股票的价值。如果估值日非公开发行有明确锁定期的股票的初始取得成本低于在证券交易所上市交易的同一股票的市价，应按公式确定该股票的价值

40(单选题)下列选项中，不属于评价企业盈利能力最重要三种比率的是()。

A销售利润率 B资产收益率 C应收账款周转率 D净资产收益率

解析：正确答案”C“，

评价企业盈利能力的比率有很多，其中最重要的有三种：销售利润率、资产收益率、净资产收益率。这三种比率都使用的是企业的年度净利润。

41(单选题)下列关于现金流量表的说法，错误的是()。

A现金流量表所表达的是在特定会计期间内，企业的现金的增减变动等情形 B现金流量表是以权责发生制为基础编制的 C现金流量表是根据收付实现制为基础编制的 D现金流量表也叫财务状况变动表

解析：正确答案”B“，

现金流量表不是以权责发生制为基础编制的，而是根据收付实现制(即实际现金流量和现金流出)为基础编制的。

42(单选题)基金管理费通常与风险()。

A无法判断 B无关 C成正比 D成反比

解析：正确答案”C“，

基金管理费是指基金管理人管理基金资产而向基金收取的费用。基金管理费率通常与风险成正比，与基金规模成反比。

43(单选题)下列关于UCITS指令，说法错误的是()。

A为欧盟各成员国的开放式基金建立了一套跨境监管标准 B结束了成员国对另类投资基金的监管各自为政且水平各异的状态 C欧盟成员国各自以立法形式认可该指令后，本国符合要求的基金即可在其它成员国面向个人投资者发售，无需再申请认可 D符合要求的基金管理公司可以管理在其它成员国发行的基金

解析：正确答案”B“，

选项B是关于AIFMD指令的相关内容。AIFMD结束了成员国对另类投资基金的监管各自为政且水平各异的状态，协调成员国对另类投资基金的活动实现有效监管。

44(单选题)股利贴现模型最早由()提出。

A威廉姆斯和戈登 B彼得?林奇 C葛兰碧 D莫迪利亚尼和米勒

解析：正确答案”A“，

若假定股利是投资者在正常条件下投资股票所直接获得的唯一现金流，则就可以建立股价模型对普通股进行估值，这就是著名的股利贴现模型。这一模型最早由威廉姆斯和戈登提出，实质是将收入资本化法运用到权益证券的价值分析之中，这在概念上与债券估值方法没有本质性差别。

45(单选题)基金管理人利用基金财产为基金份额持有人以外的第三人牟取利益，属于合规风险中的()。

A投资合规性风险 B销售合规性风险 C信息披露合规性风险 D反洗钱合规性风险

解析：正确答案”A“，

基金管理人利用基金财产为基金份额持有人以外的第三人牟取利益，属于投资合规性风险。

46(单选题)()是基金公司管理基金投资的最高决策机构。

A投资部 B研究部 C交易部 D投资决策委员会

解析：正确答案”D“，

投资决策委员会是基金公司管理基金投资的最高决策机构，由各个基金公司自行设立，是非常设的议事机构。

47(单选题)华泰公司原定将一笔银行存款偿付应付账款，现决定延缓偿付，而将此笔存款支付了新购入的存货，它对速动比率的影响是()。

A提高 B下降 C无影响 D有影响，但既不提高，也不下降

解析：正确答案”B“，

暂无解析

48(单选题)下列关于“资产负债表”的表述，其正确的有()。

A它是反映一定时期内财务成果的报表 B它是一张损益报表 C它是根据“资产=负债所有者权益”等式编制的 D流动资产排在左方，非流动资产排在右方

解析：正确答案”C“，

暂无解析

49(单选题)《全球另类投资调查》咨询报告指出，全球另类投资管理百强企业的资产首要投资对象仍然是()。

A私募股权投资 B大宗商品 C房地产 D对冲基金

解析：正确答案”C“，

报告指出，全球另类投资管理百强企业的资产首要投资对象仍然是房地产，其次是私募股权投资，再次是大宗商品。

50(单选题)一般来说，()伴随着巨大的资本利得，被认为是退出的最佳渠道。

A首次公开发行 B买壳上市或借壳上市 C管理层回购 D二次出售

解析：正确答案”A“，

一般来说，首次公开发行伴随着巨大的资本利得，被认为是退出的最佳渠道。

51(单选题)根据《证券投资基金运作管理办法》的规定，封闭式基金收益分配应()。

A收益分配比例不得低于年度已实现收益的90% B每年不得多于一次 C收益分配比例不得低于年度已实现收益的30% D每年不得少于一次

解析：正确答案”D“，

根据《证券投资基金运作管理办法》有关规定，封闭式基金的利润分配，每年不得少于一次，封闭式基金年度利润分配比例不得低于基金年度已实现利润的90%。

52(单选题)产品销售费用、管理费用和财务费用构成企业的()

A生产费用 B期间费用 C直接费用 D间接费用

解析：正确答案”B“，

暂无解析

53(单选题)基金销售费用不包括()。

A申购费 B赎回费 C基金转换费 D销售服务费

解析：正确答案”C“，

基金销售费用包括基金的申购(认购)费、赎回费和销售服务费。

54(单选题)下列关于QFII基金托管人应具备的条件，说法错误的是()。

A设有专门的资产托管部 B实收资本不少于100亿元人民币 C具备外汇指定银行资格和经营人民币业务资格 D最近3年没有重大违反外汇管理规定的记录

解析：正确答案”B“，

实收资本应不少于80亿元人民币。

55(单选题)夏普指数、特雷诺指数、詹森指数与CAPM之间的关系是()。

A三种指数均以CAPM模型为基础 B詹森指数不以CAPM为基础 C夏普指数不以CAPM为基础 D特雷诺指数不以CAPM为基础

解析：正确答案”A“，

夏普指数、特雷诺指数、詹森指数均是建立在CAPM基础上的。

56(单选题)在财务分析中，最关心企业资本保值增值状况和盈利能力的利益主体是()。

A企业经营者 B企业债权人 C政府经济管理机构 D企业所有者

解析：正确答案”D“，

暂无解析

57(单选题)下列关于远期合约、期货合约、期权合约和互换合约区别的表述，不正确的是()。

A期货合约只在交易所交易，期权合约大部分在交易所交易，远期合约和互换合约通常在场外交易，采用非标准形式进行 B一般而言，远期合约和互换合约通常是用实物进行交割，期货合约绝大多数通过对冲相抵消，通常使用现金结算，极少实物交割 C远期合约和互换合约通常用保证金交易，因此有明显的杠杆，期货合约通常没有杠杆效应 D远期合约、期货合约和大部分互换合约都包括买卖双方在未来应尽的义务，期权合约和信用违约互换合约只有一方在未来有义务

解析：正确答案”C“，

期货合约通常用保证金交易，因此有明显的杠杆。期权合约中买方需要支付期权费，而卖方则需要缴纳保证金，也会有杠杆效应。而远期合约和互换合约通常没有杠杆效应。

58(单选题)UCITS指令的管辖原则，是以()为主，()为辅。

A欧盟;母国 B母国;欧盟 C母国;东道国 D东道国;母国

解析：正确答案”C“，

UCITS指令的管辖原则以母国为主，东道国为辅。基金以其注册国或管理基金的基金管理公司的注册国为母国。

59(单选题)下列选项中，可以实现对东道国主管机构境内的证券投资基金管理人进行实地检查的模式有()。

A母国主管机构进行检查模式 B双方主管机构联合检查模式 C东道国主管机构进行检查模式 D以上都正确

解析：正确答案”D“，

考虑到各国法律及管理制度的不同，国际证监会组织提出了三种可供选择的模式，即母国主管机构进行检查模式、双方主管机构联合检查模式、东道国主管机构进行检查模式，来实现对东道国主管机构境内的证券投资基金管理人的实地检查。

60(单选题)利润表是反映在()财务成果的报表。

A某一特定日期 B某一特定时间 C一定会计期间 D某一特定日期

解析：正确答案”C“，

暂无解析

61(单选题)下列属于反洗钱合规性风险管理措施的是()。

A每日跟踪评估投资比例、投资范围等合规性指标执行情况 B从严监控客户核心资料信息修改、非交易过户和亿户资金划转 C对交易异常行为进行定义，并通过事后评估对基金经理、交易员和其他人员的交易行为进行监控，加强对异常交易的跟踪、检测和分析 D以上都正确

解析：正确答案”B“，

选项AC属于投资合规性风险的主要管理措施。

62(单选题)目前，我国的基金会计分期以()为单位，分期反映会计主体的财务状况。

A每日 B季度 C每月 D年度

解析：正确答案”A“，

从及时性原则出发，基金会计期间划分必须细化，即以周甚至日为核算披露期间。目前，我国的基金会计核算均已细化到日。

63(单选题)如果一个随机变量X最多只能取可数的不同值，则为称为()。

A离散型随机变量 B连续型随机变量 C中断型随机变量 D分布型随机变量

解析：正确答案”A“，

如果一个随机变量X最多只能取可数的不同值，则为离散型随机变量。

64(单选题)下列不属于期货市场功能的是()。

A价格发现 B投机 C风险管理 D套现

解析：正确答案”D“，

一般而言，期货市场的基本功能有以下三种：风险管理、价格发现、投机。

65(单选题)期货市场最基本的功能是()。

A价格发现 B投机 C风险管理 D套现

解析：正确答案”C“，

期货市场最基本的功能就是风险管理，具体表现为利用商品期货管理价格风险，利用外汇期货管理汇率风险，利用利率期货管理利率风险，以及利用股指期货管理股票市场系统性风险。

66(单选题)通过对杜邦分析体系的分析可知，提高净资产收益率的途径不包括()

A加强销售管理，提高销售净利率 B加强资产管理，提高其利用率和周转率 C加强负债管理，降低资产负债率 D加强利润管理，提高利润总额

解析：正确答案”C“，

暂无解析

67(单选题)证券投资基金会计核算的责任主体是()。

A基金管理人与基金托管人 B基金管理人 C证券投资基金 D基金托管人

解析：正确答案”B“，

基金管理公司是证券投资基金会计核算的责任主体，对所管理的基金应当以每只基金为会计核算主体，独立建账、独立核算，保证不同基金在名册登记、资金划拨、账户设置、账簿记录等方面相互独立。

68(单选题)下列选项中不属于隐性成本的是()。

A机会成本 B买卖价差 C市场冲击 D印花税

解析：正确答案”D“，

除了佣金和税费等显性成本，交易过程中的隐性成本，如买卖价差、市场冲击、对冲费用、机会成本等，往往容易被忽视。

69(单选题)下列关于回购协议的表述，错误的是()。

A回购协议是指资金需求方在出售证券的同时与证券的购买方约定在一定期限后按约定价格购回所卖证券的交易行为 B本质上，回购协议是一种证券抵押贷款，抵押品以国债为主 C按回购期限划分，我国在交易所挂牌的国债回购可以分为1天、2天、3天、4天、7天、14天、28天、91天一级182天 D由于买断式回购历史很长，回购市场目前以买断式回购为主要交易品种

解析：正确答案”D“，

由于质押式回购历史很长，回购市场目前以质押式回购为主要交易品种。

70(单选题)在基金投资管理领域中，我们经常应用()来作为评价基金经理业绩的基准。

A高位数 B分位数 C中位数 D标准差

解析：正确答案”C“，

在基金投资管理领域中，我们经常应用中位数来作为评价基金经理业绩的基准。

71(单选题)关于基金估值，以下说法正确的是()。

A复核无误的基金份额净值由基金托管人对外公布 B开放式基金每个交易日的次日进行估值 C封闭式基金每周进行一次估值 D开放式基金每个交易日进行估值

解析：正确答案”D“，

目前，我国的开放式基金于每个交易日估值，并于次日公告基金份额净值。封闭式基金每周披露一次基金份额净值，但每个交易日也进行估值。复核无误的基金份额净值由基金管理人对外公布。

72(单选题)从事()的人员或机构被称为“天使”投资者，这类投资者一般由各大公司的高级管理人员、退休的企业家、专业投资家等构成，他们集资本和能力于一身，既是创业投资者，又是投资管理者。

A风险投资 B成长权益 C并购投资 D危机投资

解析：正确答案”A“，

从事风险投资的人员或机构被称为“天使”投资者，这类投资者一般由各大公司的高级管理人员、退休的企业家、专业投资家等构成，他们集资本和能力于一身，既是创业投资者，又是投资管理者。

73(单选题)下列选项中不属于房地产投资信托基金的是()。

A风险较低 B抵补通货膨胀效应 C流动性强 D信息不对称程度较高

解析：正确答案”D“，

房地产投资信托基金具有以下特点：①流动性强;②抵补通货膨胀效应;③风险较低;④信息不对称程度较低。

74(单选题)经常用来反映数据一般水平的统计量指的是()。

A分位数 B中位数 C均值 D方差

解析：正确答案”C“，

经常用来反映数据一般水平的统计量指的是均值。

75(单选题)在我国，对()从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的原价收入，股票的股息、红利收入、债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。

A非银行金融机构 B企业 C证券投资基金 D基金管理公司

解析：正确答案”C“，

对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括股权的股息、红利收入，买卖股票、债券的差价收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。对基金取得的股利收入、债券的利息收人、储蓄存款利息收入，由上市公司、发行债券的企业和银行在向基金支付上述收入时代扣代缴20%的个人所得税。

76(单选题)下列关于机构法人投资基金税收的表述，正确的是()。

A对机构买卖基金份额征收花印花税 B对非金融机构买卖基金的差价收入征收营业税 C对机构从基金分配中获得的收入征收企业所得税 D对金融机构买卖基金的差价收入征收营业税

解析：正确答案”D“，

①企业投资者买卖基金份额暂免征收印花税;②金融机构(包括银行和非银行金融机构)买卖基金的差价收入征收营业税，非金融机构买卖基金份额的差价收入不征收营业税;③企业投资者从基金分配中获得的收入，暂不征收企业所得税。

77(单选题)基金份额登记机构的主要职责不包括()。

A代理发放红利 B建立并保管基金份额持有人名册 C负责基金份额的登记 D建立完善的基金份额持有人资金的存取程序和授权审批制度

解析：正确答案”D“，

基金份额登记机构的主要职责包括：①建立并管理投资人基金份额账户;②负责基金份额的登记;③基金交易确认;④代理发放红利;⑤建立并保管基金份额持有人名册;⑥登记代理协议规定的其他职责。

78(单选题)下列不属于系统性风险特点的是()。

A大多数资产价格变动方向往往是相同的 B无法通过分散化投资来回避 C可以通过分散化投资来回避 D由同一个因素导致大部分资产的价格变动

解析：正确答案”C“，

系统性风险具有以下几个特点：由同一个因素导致大部分资产的价格变动，大多数资产价格变动方向往往是相同的，无法通过分散化投资来回避。

79(单选题)我国提供基金评价业务的公司不包括()。

A晨星公司 B海通证券 C招商证券 D招商银行

解析：正确答案”D“，

我国提供基金评价业务的公司主要有晨星公司、银河证券、海通证券、招商证券、上海证券等。

80(单选题)下列关于做市商的表述，不正确的是()。

A报价驱动中，最为重要的角色就是做市商，因此报价驱动市场也被称为做市商制度 B做市商的利润来源于买卖差价，如果证券差价小但交易频繁，做市商无法赚取利润 C做市商通常由具备一定实力和信誉的证券投资法人承担，本身拥有大量可交易证券，买卖双方均直接与做市商交易，而买卖价格则由做市商报出 D当接到投资者卖出某种证券的报价时，做市商以自有资金买入;当接到投资者购买某种证券的报价时，做市商用其自由证券卖出

解析：正确答案”B“，

虽然做市商的利润来源于买卖差价，但如果买卖差价太大，做市商将很难促成交易，从而失去赚取差价的机会。另外，如果证券差价小但交易频繁，做市商仍可以赚取利润。

81(单选题)监管机构可以采取()监管措施，确保投资者的合法权益。

A保护客户资产 B提供自发性协助 C对证券投资基金管理人进行实地检查 D以上都正确

解析：正确答案”A“，

监管机构可以采取以下监管措施，确保投资者的合法权益：①向投资者充分披露有关信息;②保护客户资产;③公平、准确地进行资产评估和定价;④证券投资基金的份额赎回。

82(单选题)我们通常用()表示证券i和证券j的收益回报率之间的相关系数。

Aρij Bαij Cβij Dγij

解析：正确答案”A“，

我们通常用ρij表示证券i和证券j的收益回报率之间的相关系数。

83(单选题)1985年12月20日，欧盟委员会通过了()，标志着欧洲投资基金市场开始朝着一体化方向发展。

AUCITS指令 BAIFMD指令 C《证券监管目标和原则》 D《集合投资计划治理白皮书》

解析：正确答案”A“，

1985年12月20日，欧盟委员会通过了《可转让证券集合投资计划指令》(UCITS指令)，标志着欧洲投资基金市场开始朝着一体化方向发展。

84(单选题)关于UCITS基金的核准，下列说法错误的是()。

AUCITS基金必须获取其所在国监管机关的核准方可开展业务 B基金管理人、托管人、基金规则及基金章程的改变均要获得监管机关的批准 C对于单位信托而言，要核准基金章程和基金托管人 D基金管理公司只能从事基金管理业务

解析：正确答案”C“，

对于单位信托而言，要求核准基金管理人、基金托管人和基金规则;对于公司型基金，则要核准基金章程和基金托管人。

85(单选题)在一国监管体系下注册的基金，不需要在另一个国家或地区都进行注册，或履行一定渐变程序后，就可以直接销售的基金是()。

AQFII BQDII C沪港通 D基金互认

解析：正确答案”D“，

基金互认，是指在一国监管体系下注册的基金，不需要在另一个国家或地区都进行注册，或履行一定渐变程序后，就可以直接销售的基金。

86(单选题)目前保本基金普遍采用基于参数设定的投资组合保险策略，常用的是()。

AOBPI策略 BTIPP策略 CCPPI策略 DVPPI策略

解析：正确答案”C“，

目前保本基金普遍采用基于参数设定的投资组合保险策，常用的是CPPI策。

87(单选题)基金经营机构应妥善保存交易时段客户交易区的监控录像资料，保存期限不得少于()。

A6个月 B1年 C3年 D5年

解析：正确答案”A“，

基金经营机构应妥善保存交易时段客户交易区的监控录像资料，保存期限不得少于6个月。

88(单选题)一直UCITS基金投资于同一机构发型的货币市场工具、银行存款或OTC衍生产品的资产总值不能超过基金资产的()。

A0.05 B0.1 C0.2 D0.3

解析：正确答案”C“，

一直UCITS基金投资于同一机构发型的货币市场工具、银行存款或OTC衍生产品的资产总值不能超过基金资产的20%。

89(单选题)假设某基金在2012年12月3日的单位净值为1.4848元，2013年9月1日的单位净值为1.7886元。期间该基金曾于2013年2月28日每份额派发红利0.275元。该基金2013年2月27日(除息日前一天)的单位净值为1.8976元，则该基金在这段时间内的时间加权收益率为()。

A0.4087 B0.4807 C0.4708 D0.487

解析：正确答案”A“，

R={(1.8976-1.7886)/.[1.4848/(1.8976-0.275)]-1}*100%=40.87%。

90(单选题)每个合格投资者能委托()个托管人，并可以更换托管人。

A4 B3 C2 D1

解析：正确答案”D“，

暂无解析

91(单选题)QFII合格投资者在上次投资额度获批后()内不能再次提出增加投资额度的申请。

A3个月 B6个月 C1年 D3年

解析：正确答案”C“，

QFII合格投资者在上次投资额度获批后1年内不能再次提出增加投资额度的申请。国际证监会组织强调，跨境活动涉及的双方主管机构必须尽可能为对方提供有关从事跨境活动的基金的信息，除就例行性事务提供一个定期交换信息的机制外，信息交?

92(单选题)一般票据的贴现不超过()，贴现期从贴现日起计算至票据到期日。

A3个月 B6个月 C1年 D3年

解析：正确答案”B“，

一般票据的贴现不超过6个月，贴现期从贴现日起计算至票据到期日。

93(单选题)()年，我国资产证券化开始试点，()年进入扩大试点阶段。

A2003;2005 B2003;2007 C2005;2007 D2007;2009

解析：正确答案”C“，

2005年，我国资产证券化开始试点，2007年进入扩大试点阶段。

94(单选题)大额可转让定期存单的期限最短的是()。

A1天 B14天 C3个月 D6个月

解析：正确答案”B“，

大额可转让定期存单的期限较短，一般在1年以内，最短的是14天，以4个月、6个月为主。

95(单选题)标准普尔500指数是由标准普尔公司于()年开始编制的。

A1955 B1956 C1957 D1958

解析：正确答案”C“，

标准普尔500指数是由标准普尔公司于1957年开始编制的。

96(单选题)李先生将其资金分别投向A，B，C三只股票，其占总资金的百分比分别为40%、40%、20%;股票A的期望收益率为rA=14%，股票B的期望收益率为rB=20%，股票C的期望收益率为rC=8%;则该股票组合期望收益率为()。

A0.15 B0.152 C0.153 D0.154

解析：正确答案”B“，

投资者持有的股票组合期望收益率r=0.4rA+0.4rB+0.2rC=15.2%。

97(单选题)融资融券对于投资者的要求较高，目前大部分证券公司要求普通投资者开户时间须达到()个月，且持有资金不得低于()万元人民币。

A12;50 B12;100 C18;50 D18;100

解析：正确答案”C“，

融资融券对于投资者的要求较高，目前大部分证券公司要求普通投资者开户时间须达到18个月，且持有资金不得低于50万元人民币。

98(单选题)某公司年末会计报表上部分数据为：流动负债60万元，流动比率为2，速动比率为1.2，销售成本100万元，年初存货为52万元，则本年度存货周转次数为()。

A1.65次 B2次 C2.3次 D1.45次

解析：正确答案”B“，

暂无解析

99(单选题)某企业税后净利为67万元，所得税率33%，利息费用为50万元，则该企业利息保障倍数为()

A1.3 B1.73 C2.78 D3

解析：正确答案”D“，

暂无解析

100(单选题)相关系数的大小范围为()。

A+1和-1之间 B0和1之间 C-1和0之间 D1到正无穷

解析：正确答案”A“，

相关系数ρij总处于+1和-1之间，亦即|ρij|≤1。